ผลกระทบของการประกาศนโยบายการแทรกแซงภาคการเงินของรัฐบาลต่อการแพร่ระบาด COVID-19 ต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติของธุรกิจภาคการเงินในตลาดหลักทรัพย์ประเทศไทย

งานวิจัยนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อศึกษาถึงผลกระทบของการประกาศนโยบายการแทรกแซงภาคการเงินของรัฐบาลต่อการแพร่ระบาด COVID-19 ต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมของธุรกิจภาคการเงินในตลาดหลักทรัพย์ประเทศไทย ในช่วง พ.ศ. 2561 – 2563 ของกลุ่มอุตสาหกรรมการเงินจำนวน 56 บริษัทในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย ที่มีข้อมูลการซื้อขายก่อนวันที่ 1 เมษายน พ.ศ. 2561 งานวิจัยนี้มีขอบเขตการวิเคราะห์ผลกระทบของการประกาศนโยบายการแทรกแซงภาคการเงินของรัฐบาลในช่วงการแพร่ระบาด COVID-19 ทั้งหมด 7 ประเภท รวมทั้งสิ้น 17 นโยบาย จากผลการศึกษาพบว่าการประกาศนโยบายการแทรกแซงภาคการเงินของรัฐบาลต่อการแพร่ระบาด COVID-19 ส่งผลกระทบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมต่อแต่ละกลุ่มธุรกิจในอุตสาหกรรมการเงินที่แตกต่างกัน การประกาศนโยบายกำกับดูแล การประกาศนโยบายช่วยเหลือลูกหนี้ และการประกาศนโยบายการบริหารจัดการหนี้สาธารณะ ส่งผลกระทบด้านลบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมของธุรกิจกลุ่มธนาคาร ในส่วนของการประกาศนโยบายด้านการทำงานของตลาด ส่งผลกระทบด้านลบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสม ส่งผลกระทบด้านลบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมในธุรกิจกลุ่มธนาคาร ธุรกิจกลุ่มประกันภัยและประกันชีวิต และอุตสาหกรรมการเงินภาพรวม นอกเหนือจากนั้นการประกาศนโยบายด้านสภาพคล่องและการประกาศนโยบายส่งเสริมระบบการชำระเงิน ส่งผลกระทบด้านลบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมในธุรกิจกลุ่มเงินทุนและหลักทรัพย์ และอุตสาหกรรมการเงินภาพรวม ในขณะที่ดอกเบี้ยนโยบายส่งผลกระทบด้านลบต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมในภาพรวมอุตสาหกรรมการเงิน แต่มิได้ส่งผลต่ออัตราผลตอบแทนผิดปกติเฉลี่ยสะสมในแต่ละกลุ่มธุรกิจ ซึ่งผลการศึกษานี้จะเป็นประโยชน์ต่อผู้มีส่วนได้ส่วนเสียที่หลากหลายรวมถึงผู้กําหนดนโยบายสถาบันการเงิน นักลงทุน และนักวิจัย โดยการสร้างความเข้าใจที่ครอบคลุมและเหมาะสมเกี่ยวกับ ผลกระทบของนโยบายของรัฐบาลที่มีต่อภาคการเงินในช่วงการระบาดของ COVID-19