การเปรียบเทียบประสิทธิภาพการลงทุนในดัชนี Shanghai Shenzhen CSI 300 และดัชนี Hang Seng China 50 ด้วยกลยุทธ์ Dollar Cost Averaging และ Lump Sum
收藏DataCite Commons2024-08-13 更新2025-04-16 收录
下载链接：
http://doi.nrct.go.th/?page=resolve_doi&resolve_doi=10.14457/TU.the.2023.356
下载链接
链接失效反馈官方服务：
资源简介：
การศึกษานี้มีวัตถุประสงค์เพื่อศึกษาและเปรียบเทียบกลยุทธ์การลงทุนที่เป็นที่นิยมทั้งแบบ Dollar-cost Averaging และ Lump Sum ในดัชนี Shanghai Shenzhen CSI 300 และดัชนี Hang Seng China 50 ซึ่งเป็นตัวแทนของหลักทรัพย์ประเทศจีน และเขตบริหารพิเศษฮ่องกง เพื่อหาว่ากลยุทธ์ใดเป็นกลยุทธ์ที่จะให้ผลตอบแทนที่สูงกว่าและมีระยะเวลาขาดทุนต่อเนื่องที่สั้นกว่า พร้อมทั้งสามารถเอาชนะการลงทุนในสินทรัพย์ไร้ความเสี่ยง เช่นพันธบัตรรัฐบาลไทยที่มีอายุไถ่ถอน 1 ปี โดยเก็บรวบรวมข้อมูลมูลค่าของดัชนี และอัตราผลตอบแทนของพันธบัตรรัฐบาลไทย อายุ 1 ปี ระยะเวลาตั้งแต่ปี พ.ศ. 2549 ถึง พ.ศ. 2566 ผลจากการศึกษาพบว่ามีเพียงการลงทุนในดัชนี Shanghai Shenzhen CSI 300 ด้วยกลยุทธ์ Lump Sum เท่านั้นที่ได้รับผลตอบแทนที่สูงกว่าการลงทุนในสินทรัพย์ไร้ความเสี่ยง และมีระยะเวลาขาดทุนต่อเนื่องสั้นที่สุด รวมต่อเนื่อง 4 เดือน ซึ่งการศึกษาดังกล่าวไม่ได้นำเงินปันผลที่อาจได้รับจากการลงทุน และค่าใช้จ่ายจากการลงทุนและถือครองมาร่วมคำนวณ ซึ่งหากรวมคำนวณเข้าไปด้วยจะทำให้ผลตอบแทนที่ได้รับจากการลงทุนเปลี่ยนแปลงไปจากเดิมอย่างมีนัยยะสำคัญ
提供机构：
มหาวิทยาลัยธรรมศาสตร์
创建时间：
2024-08-13
